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什么是隐含波动率?

什么是隐含波动率?

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2018-07-04

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隐含波动率(Implied Volatility)是将市场上的期权或权证交易价格代入权证理论价格模型,反推出来的波动率数值。 由于期权定价模型(如BS模型)给出了期权价格与五个基本参数(标的股价、执行价格、利率、到期时间、波动率)之间的定量关系,只要将其中前4个基本参数及期权的实际市场价格作为已知量代入定价公式,就可以从中解出惟一的未知量,其大小就是隐含波动率。

2018-07-04

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  隐含波动率(Impliedvolatility),也称隐含波动性、隐含波动价值隐含波动率简介隐含波动率是将市场上的权证交易价格代入权证理论价格模型,反推出来的波动率数值。市场称为“引伸波幅”。
  从理论上讲,要获得隐含波动率的大小并不困难。
  由于期权定价模型(如BS模型)给出了期权价格与五个基本参数(标的汇价、执行价格、利率、到期时间、波动率)之间的定量关系,只要将其中前4个基本参数及期权的实际市场价格作为已知量代入定价公式,就可以从中解出惟一的未知量,其大小就是隐含波动率。

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