什么是投资者适当性管理?
投资者适当性管理是指证券公司等金融服务机构在开展业务时,必须根
据投资者的财产收入状况、风险承受能力、投资经验和投资需求等情况提供 相匹配的金融产品或服务。投资者则需在了解金融产品或服务的基础上,根 据自身的投资能力、风险承受能力等情况,理性地选择适合自己的金融产品
或服务。
新三板引人了投资者适当性管理制度,并在规则中指出:为促进全国股
转系统平稳、有序发展,提示市场风险,引导投资者理性参与挂牌公司股票 公开转让等相关业务,保护投资者合法权益,根据中国证监会有关规定及 《业务规则》,制定《投资者适当性管理细则》。 主办券商应当根据中国证监
会有关规定及投资者适当性管理细则要求,制...全部
投资者适当性管理是指证券公司等金融服务机构在开展业务时,必须根
据投资者的财产收入状况、风险承受能力、投资经验和投资需求等情况提供 相匹配的金融产品或服务。投资者则需在了解金融产品或服务的基础上,根 据自身的投资能力、风险承受能力等情况,理性地选择适合自己的金融产品
或服务。
新三板引人了投资者适当性管理制度,并在规则中指出:为促进全国股
转系统平稳、有序发展,提示市场风险,引导投资者理性参与挂牌公司股票 公开转让等相关业务,保护投资者合法权益,根据中国证监会有关规定及 《业务规则》,制定《投资者适当性管理细则》。
主办券商应当根据中国证监
会有关规定及投资者适当性管理细则要求,制定投资者适当性管理实施方案, 建立健全工作制度,完善内部分工和业务流程,并报全国股转系统公司备案。 投资者参与挂牌公司股票公开转让等相关业务,应当熟悉全国股份转让系统
相关规定,了解挂牌公司股票风险特征,结合自身风险偏好确定投资目标, 客观评估自身的心理和生理承受能力、风险识别能力及风险控制能力,审慎 决定是否参与挂牌公司股票公开转让等业务。
2008年国际金融危机得出的一个重要教训,就是要建立健全投资者适当
性管理制度,加强对投资者的适当性管理。
随着我国多层次资本市场进一步 发展、证券业务范围逐步拓展以及金融产品种类不断丰富,证券公司需要规 范自身向投资者提供适当金融产品或金融服务的行为,在卖者有责和买者自
负之间进行有效的平衡,引导投资者进行适合其风险承受能力的金融产品投 资,切实保护投资者投资权益,这将有助于培育投资者长期投资、价值投资 和理性投资的理念。收起